Orain dela hamar urte norbaitek esan baligu finantza merkatuetan “jolastu” ahal izango genuela banku bat zapaldu beharrik gabe, ilara luzerik eta tramite amaigaberik egin gabe, erotzat hartuko genukeen. Gaur egun, ordea, zure ordenagailutik edo telefono mugikorretik klik batzuen bueltan inbertsio aukera ugari eskura ditzakezu modu erraz eta azkarrean. Iraultza digitalak finantzen ingurunea erabat aldatu du. EToro, Interactive Brokers, DEGIRO, MyInvestor edo Binance bezalako plataformek merkatuetarako sarbidea demokratizatu dute, bitartekariak ezabatuz eta kostuak murriztuz.
Gainera, trading-roboten agerpenak beste maila batera eraman du automatizazio finantzarioa. Indexa Capital, Finizens edo Betterment bezalako zerbitzuek aukera ematen dute algoritmo adimendunek zure inbertsio zorroa eraginkortasunez kudeatzeko. Estrategiak optimizatuz eta merkatuko mugimendu bakoitzaz kezkatu beharrik gabe.
Berrikuntza horiei esker, lehen ezagutzen ez ziren produktuetan, hau da, funts indexatuetan, ETFetan eta Finantza Deszentralizatuetan (DeFi) inbertitzea inoiz baino eskuragarriagoa da. Jada ez da beharrezkoa kapital handiak izatea, ezta finantzetan ezagutza aurreratuak izatea ere. Edonor hasi daiteke diru kopuru txikiekin inbertitzen eta merkatu globalaren hazkundeari etekina ateratzen.
Zer da Funts Indexatu bat?
Funts indexatu bat inbertsio kolektiborako bide bat da. Funts hauek burtsa indize espezifiko baten errendimendua erreplikatzea du helburu, hala nola S&P 500, IBEX 35 edo MSCI World. Hori lortzeko, funtsak indize hori osatzen duten enpresa guztietan edo gehienetan inbertitzen du, aktibo bakoitzak jatorrizko indizearen barruan duen ponderazio bera mantenduz.
Inbertsio mota hau kudeaketa pasibo bezala ezagutzen da. Ez da bilatzen aktibo indibidualak banaka hautatzea eta hauekin lan egitea merkatua gainditzeko, baizik eta indizearen bilakaera jarraitzea besterik ez. Aktiboak etengabe erostea eta saltzea saihesten denez, funts indexatuek kostu operatiboak minimizatzen dituzte, eta, ondorioz, inbertitzailearentzako komisioak asko murrizten dira.
Funts indexatu bat inbertsio kolektiborako bide bat da. Funts hauek burtsa indize espezifiko baten errendimendua erreplikatzea du helburu
Demagun Estatu Batuetako merkatuan inbertitu nahi duzula, baina ez dakizu zer akzio aukeratu. Banan-banan aztertu beharrean, S&P 500 jarraitzen duen funts indexatu batean inbertitu ahal izango zenuke, eta horri esker, zure inbertsioa AEBko 500 enpresa handienen artean dibertsifikatu ahal izango zenuke, Apple, Microsoft eta Tesla besteak beste. Honekin bilatzen dena da epe luzean merkatua hazten bada, zure inbertsioak ere gora egitea.
Zer da ETF bat?
ETF bat (Exchange-Traded Fund) burtsan negoziatzen den inbertsio funts bat da. Ohiko funts indexatu bat ez bezala (egunaren amaieran bakarrik egin daitezke erosketak edo salmentak likidazio-balioaren prezioan), ETF bat edozein unetan eros eta sal daiteke burtsa saioan, merkatu prezioetan, eta horrek malgutasun handiagoa ematen dio inbertitzaileari.
ETFak burtsa indizeak, ekonomiako sektore espezifikoak, lehengaiak edo gaikako inbertsio estrategiak erreplikatzeko diseinatuta egon daitezke. Dibertsifikazioa, kostu baxuak eta inbertitzaileei sartzeko erraztasuna eskaintzeagatik dira bereziki ezagunak. Errenta aldakorreko ETFak daude, errenta finkokoak, bai eta sortzen ari diren merkatuetakoak edo gaikakoak ere. Aniztasun horrek aukera ematen die inbertitzaileei beren estrategiak beren helburuen arabera egokitzeko.
ETFak burtsa indizeak, ekonomiako sektore espezifikoak, lehengaiak edo gaikako inbertsio estrategiak erreplikatzeko diseinatuta egon daitezke
Argi ikusteko demagun energia berriztagarrien sektorean inbertitu nahi duzula, etorkizunean funtsezkoa izango dela uste duzulako. Enpresa jakin bat aukeratu beharrean (horrek arrisku handiagoa dakar), energia berriztagarriko ETF batean inbertitu dezakezu. ETF horren barnean sektoreko hainbat enpresen akzioak edukiko ditu, hala nola Tesla, NextEra Energy eta Vestas Wind Systems. Honekin bilatzen dena da, sektorea, oro har, hazten bada, zure inbertsioak ere hazkunde nabarmena lortzea, enpresa baten menpean egon ordez, sektoreko tendentziak markatuko du zure inbertsioa.
Finantza Deszentralizatuak (DeFi): Finantza Sistemaren Iraultza
Inbertsioen munduko fenomeno disruptiboenetako bat Finantza Deszentralizatuen edo DeFi (Decentralized Finance) gorakada da. Hitz horrek blockchain teknologiaren gainean eraikitako aplikazio eta zerbitzu finantzarioen ekosistema bati egiten dio erreferentzia, banku edo broker tradizionalen gisako bitartekarien beharra ezabatuz.
DeFi plataformek aukera ematen dute finantza transakzioak automatikoki egiteko kontratu adimendunen bidez, blockchain teknologian oinarrituta. Horri esker, maileguak, inbertsioak eta bestelako eragiketak egin daitezke bitartekari gisa jardungo duen banku baten beharrik gabe.
Imajinatu diru sarrera pasiboak sortu nahi dituzula zure kriptomonetekin. Diru zorro digital batean geldirik utzi beharrean, DeFi plataforma batean utz ditzakezu, beste erabiltzaile batzuei emateko, interes baten truke. Hori guztia banku baten esku hartzerik gabe gertatzen da, eta maileguaren terminoak automatikoki exekutatzen dira kontratu adimendunen bidez.
DeFi plataforma nabarmenak:
- Aave: Mailegu deszentralizatuen plataforma bat da, non erabiltzaileek bitartekaririk gabeko aktibo digitalak maileguan eman eta eskatu ahal dituzten.
- Uniswap: kriptomonetak hirugarren baten beharrik gabe trukatzeko aukera ematen duen plataforma deszentralizatua.
- Compound: Erabiltzaileei kriptomoneten gaineko interesak irabazteko aukera ematen dien protokoloa.
ETFetan, Funts Indexatuetan eta DeFi-etan inbertitzearen onura orokorrak
Finantza produktu horietan inbertitzeak abantaila nabarmenak eskaintzen dizkie inbertitzaileei. Lehenik eta behin, dibertsifikazio zabala ahalbidetzen dute, aktibo ezberdin asko inbertsio ibilgailu bakar baten barruan biltzen baitituzte, aktibo indibidualetan inbertitzeari lotutako arriskua murriztuz. Gainera, aktiboki kudeatutako funtsekin alderatuta, kostu operatibo txikiagoak dituzte, automatizazioaren eta estrategia pasiboaren ondorioz.
Beste abantaila handi bat irisgarritasuna da. Digitalizazioari esker, Interneteko konexioa duen edonork produktu horietan inberti dezake ohiko bitartekarien beharrik gabe, finantza merkatuetarako sarbidea demokratizatuz. Malgutasuna eta likidezia ere ezaugarri dituzte, batez ere ETFak, edozein unetan erosi eta saldu baitaitezke burtsa jardunaldian. DeFi-ei dagokienez, haien funtzionamendu deszentralizatuak banku-murrizketarik eta erregulazio zorrotzik gabeko finantza-produktuak eskuratzeko aukera ematen du.